上投摩根安隆回报A(004738)

历史净值

净值日期
单位净值
累计净值
日增长率
申购状态
赎回状态
分红送配

2024-04-12
1.3160
1.3160
-0.17%
开放申购
开放赎回

2024-04-11
1.3182
1.3182
0.32%
开放申购
开放赎回

2024-04-10
1.3140
1.3140
-0.21%
开放申购
开放赎回

2024-04-09
1.3167
1.3167
0.03%
开放申购
开放赎回

2024-04-08
1.3163
1.3163
-0.02%
开放申购
开放赎回

2024-04-03
1.3166
1.3166
0.01%
开放申购
开放赎回

2024-04-02
1.3165
1.3165
-0.05%
开放申购
开放赎回

2024-04-01
1.3172
1.3172
0.49%
开放申购
开放赎回

2024-03-29
1.3108
1.3108
0.28%
开放申购
开放赎回

2024-03-28
1.3071
1.3071
0.07%
开放申购
开放赎回

2024-03-27
1.3062
1.3062
-0.21%
开放申购
开放赎回

2024-03-26
1.3089
1.3089
0.07%
开放申购
开放赎回

2024-03-25
1.3080
1.3080
0.11%
开放申购
开放赎回

2024-03-22
1.3065
1.3065
-0.40%
开放申购
开放赎回

2024-03-21
1.3117
1.3117
0.16%
开放申购
开放赎回

2024-03-20
1.3096
1.3096
-0.02%
开放申购
开放赎回

2024-03-19
1.3098
1.3098
-0.30%
开放申购
开放赎回

2024-03-18
1.3137
1.3137
0.37%
开放申购
开放赎回

2024-03-15
1.3088
1.3088
-0.01%
开放申购
开放赎回

2024-03-14
1.3089
1.3089
-0.07%
开放申购
开放赎回

2024-03-13
1.3098
1.3098
0.25%
开放申购
开放赎回

2024-03-12
1.3065
1.3065
0.55%
开放申购
开放赎回

2024-03-11
1.2994
1.2994
0.49%
开放申购
开放赎回

2024-03-08
1.2931
1.2931
-0.02%
开放申购
开放赎回

2024-03-07
1.2933
1.2933
-0.26%
开放申购
开放赎回

2024-03-06
1.2967
1.2967
0.02%
开放申购
开放赎回

2024-03-05
1.2964
1.2964
-0.20%
开放申购
开放赎回

2024-03-04
1.2990
1.2990
0.11%
开放申购
开放赎回

2024-03-01
1.2976
1.2976
0.03%
开放申购
开放赎回

2024-02-29
1.2972
1.2972
0.78%
开放申购
开放赎回

2024-02-28
1.2872
1.2872
-0.76%
开放申购
开放赎回

2024-02-27
1.2971
1.2971
0.40%
开放申购
开放赎回

2024-02-26
1.2919
1.2919
0.11%
开放申购
开放赎回

2024-02-23
1.2905
1.2905
0.53%
开放申购
开放赎回

2024-02-22
1.2837
1.2837
0.30%
开放申购
开放赎回

2024-02-21
1.2798
1.2798
0.52%
开放申购
开放赎回

2024-02-20
1.2732
1.2732
0.24%
开放申购
开放赎回

2024-02-19
1.2701
1.2701
-0.13%
开放申购
开放赎回

2024-02-08
1.2718
1.2718
0.61%
开放申购
开放赎回

2024-02-07
1.2641
1.2641
0.76%
开放申购
开放赎回

阶段统计

涨幅
同类平均
同类排名
排名变动
四分位排名

今年来
近1周
近1月
近3月
近6月
近1年
近2年
近3年
近5年
成立来

0.77%
-0.05%
0.73%
2.29%
-0.62%
-2.35%
0.96%
2.26%
22.92%
31.60%

0.99%
-0.09%
0.33%
1.87%
0.18%
-1.94%
0.03%
1.62%
22.40%
---

848|1382
780|1404
445|1399
546|1386
945|1366
768|1286
501|1129
343|679
125|220
---

84↓
385↓
361↓
113↓
78↓
45↓
35↓
34↓
9↓
---

一般
一般
良好
良好
一般
一般
良好
一般
一般
---

基金概况

基金全称摩根安隆回报混合型证券投资基金
004738
基金简称摩根安隆回报混合A
基金类型混合型-偏债
发行日期2017年11月13日
成立日期/规模2018年02月08日 / 2.153亿份
资产规模3.79亿元（截止至：2023年12月31日）
份额规模2.9016亿份（截止至：2023年12月31日）
基金管理人摩根资产管理
基金托管人杭州银行
基金经理人陈圆明、王娟、杨鹏
成立以来分红每份累计0.00元（0次）
管理费率0.60%（每年）
托管费率0.10%（每年）
销售服务费率0.00%（每年）
最高认购费率0.80%（前端）天天基金优惠费率：0.08%（前端）
最高申购费率1.00%（前端）天天基金优惠费率：0.10%（前端）
最高赎回费率1.50%（前端）
业绩比较基准沪深300指数收益率*20%+中证综合债券指数收益率*80%
跟踪标的该基金无跟踪标的
投资目标以追求稳健收益作为基金的投资目标,通过严格的风险控制,力争实现基金资产的稳健增值。
投资理念暂无数据
投资范围本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、存托凭证、权证、国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、中期票据、可转换债券(含分离交易可转债)、短期融资券、中小企业私募债、证券公司短期公司债、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款、股指期货、股票期权以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(须符合中国证监会相关规定)。
投资策略1、资产配置策略在大类资产配置上,本基金将通过对宏观经济环境、财政政策、货币政策、产业政策的分析和预测,判断宏观经济所处的经济周期及运行趋势,结合对资金供求状况、股票债券市场的估值水平以及市场情绪的分析,评估各类别资产的风险收益特征,并加以分析比较,形成对不同类别资产表现的预测,确定基金资产在股票、债券及货币市场工具等类别资产间的配置比例。本基金将密切关注市场风险的变化以及各类别资产的风险收益的相对变化趋势,动态调整各大类资产之间的比例,在严格控制基金下行风险的前提下,力争提高基金收益。 2、债券投资策略本基金将在控制市场风险与流动性风险的前提下,根据对财政政策、货币政策的深入分析以及对宏观经济的持续跟踪,结合不同债券品种的到期收益率、流动性、市场规模等情况,灵活运用久期策略、期限结构配置策略、信用债策略、可转债策略等多种投资策略,实施积极主动的组合管理,并根据对债券收益率曲线形态、息差变化的预测,对债券组合进行动态调整。 (1)久期管理策略本基金将基于对影响债券投资的宏观经济状况和货币政策等因素的分析判断,对未来市场的利率变化趋势进行预判,进而主动调整债券资产组合的久期,以达到提高债券组合收益、降低债券组合利率风险的目的。当预期收益率曲线下移时,适当提高组合久期,以分享债券市场上涨的收益;当预期收益率曲线上移时,适当降低组合久期,以规避债券市场下跌的风险。 (2)期限结构配置策略在确定债券组合的久期之后,本基金将通过对收益率曲线的研究,分析和预测收益率曲线可能发生的形状变化。本基金除考虑系统性的利率风险对收益率曲线形状的影响外,还将考虑债券市场微观因素对收益率曲线的影响,如历史期限结构、新债发行、回购及市场拆借利率等,进而形成一定阶段内收益率曲线变化趋势的预期,适时采用跟踪收益率曲线的骑乘策略或者基于收益率曲线变化的子弹、杠铃及梯形策略构造组合,并进行动态调整。 (3)信用债投资策略信用债的收益率是在基准收益率基础上加上反映信用风险收益的信用利差。基准收益率主要受宏观经济和政策环境的影响,信用利差的影响因素包括信用债市场整体的信用利差水平和债券发行主体自身的信用变化。基于这两方面的因素,本基金将分别采用以下的分析策略: 1)基于信用利差曲线策略分析宏观经济周期、国家政策、信用债市场容量、市场结构、流动性、信用利差的历史统计区间等因素,进而判断当前信用债市场信用利差的合理性、相对投资价值和风险,以及信用利差曲线的未来趋势,确定信用债券的配置。 2)基于信用债信用分析策略本基金将以内部信用评级为主、外部信用评级为辅,研究债券发行主体的基本面,以确定债券的违约风险和合理的信用利差水平,判断债券的投资价值。本基金将重点分析债券发行人所处行业的发展前景、市场竞争地位、财务质量(包括资产负债水平、资产变现能力、偿债能力、运营效率以及现金流质量)等要素,综合评价其信用等级,谨慎选择债券发行人基本面良好、债券条款优惠的信用类债券进行投资。 (4)可转换债券投资策略可转换债券(含交易分离可转债)兼具权益类证券与固定收益类证券的特性,具有抵御下行风险、分享股票价格上涨收益的特点。可转债的选择结合其债性和股性特征,在对公司基本面和转债条款深入研究的基础上进行估值分析,投资于公司基本面优良、具有较高安全边际和良好流动性的可转换债券,获取稳健的投资回报。 (5)中小企业私募债投资策略基金投资中小企业私募债券,基金管理人将根据审慎原则,制定严格的投资决策流程、风险控制制度和信用风险、流动性风险处置预案,其中,投资决策流程和风险控制制度需经董事会批准,以防范信用风险、流动性风险等各种风险。本基金对中小企业私募债的投资主要从自上而下判断景气周期和自下而上精选标的两个角度出发,结合信用分析和信用评估进行,同时通过有纪律的风险监控实现对投资组合风险的有效管理。本基金将对债券发行人所在行业的发展前景、公司竞争优势、财务质量及预测、公司治理、营运风险、再融资风险等指标进行定性定量分析,确定债券发行人的信用评分。为了提高对私募债券的投资效率,严格控制投资的信用风险,在个券甄选方面,本基金将通过信用调查方案对债券发行主体的信用状况进行分析。 (6)证券公司短期公司债券投资策略本基金通过对证券公司短期公司债券发行人基本面的深入调研分析,结合发行人资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性以及债券流动性、信用利差、信用评级、违约风险等的综合评估结果,选取具有价格优势和套利机会的优质信用债券进行投资。 3、股票投资策略本基金将采用自下而上的分析方法,根据上市公司财务分析、盈利预期、治理结构等因素,结合股票的价值评估,以及对公司经营有实质性影响的事件,精选个股,构建投资组合。基本面分析上,本基金首先将运用定量的方法,对公司财务状况、盈利质量、成长能力等方面进行综合评估,选择财务健康、成长性好的公司。其次,本基金将运用定性方法,从公司商业模式、创新能力、成本控制、公司治理等多方面评估公司的竞争力和成长性,重点关注具有以下竞争优势的优质上市公司:①主营业务突出,盈利能力强,未来盈利具有可持续性;②在管理、品牌、资源、技术、创新能力中的某一方面或多个方面具有竞争对手在短时间内难以模仿的优势;③产品或服务具有足够的市场容量与规模,良好的市场品牌形象,市场份额领先;④公司治理结构规范,管理能力强。优选个股时,本基金将采用定性与定量相结合的方法,对公司股价的驱动要素进行建模,考虑公司财务基本面、发展预期、交易特征等各个层面的因素,综合评估股价的增值潜力。选股要素包括成长性、估值、重大事项、流动性等等。在做好选股的基础上,本基金还将根据宏观经济周期、市场流动性变化、市场情绪波动的分析,结合股票组合的净值波动情况,优化股票组合的风格特征,把股票组合对基金整体波动率的影响控制在合理范围。 4、股指期货投资策略本基金在进行股指期货投资时,将根据风险管理的原则,以套期保值为主要目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。套期保值将主要采用流动性好、交易活跃的期货合约。本基金在进行股指期货投资时,将通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究,并结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。基金管理人将建立股指期货交易决策部门或小组,授权特定的管理人员负责股指期货的投资审批事项,同时针对股指期货交易制定投资决策流程和风险控制等制度并报董事会批准。 5、股票期权投资策略本基金将按照风险管理的原则,以套期保值为主要目的,参与股票期权的投资。本基金将在有效控制风险的前提下,选择流动性好、交易活跃的期权合约进行投资。本基金将基于对证券市场的预判,并结合股指期权定价模型,选择估值合理的期权合约。基金管理人将根据审慎原则,建立股票期权交易决策部门或小组,按照有关要求做好人员培训工作,确保投资、风控等核心岗位人员具备股票期权业务知识和相应的专业能力,同时授权特定的管理人员负责股票期权的投资审批事项,以防范期权投资的风险。 6、资产支持证券投资策略本基金综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量等因素,主要从资产池信用状况、违约相关性、历史违约记录和损失比例、证券的信用增强方式、利差补偿程度等方面对资产支持证券的风险与收益状况进行评估,在严格控制风险的情况下,确定资产合理配置比例,在保证资产安全性的前提条件下,以期获得长期稳定收益。 7、存托凭证投资策略本基金将根据本基金的投资目标和股票投资策略,基于对基础证券投资价值的深入研究判断,进行存托凭证的投资。
分红政策1、由于本基金A类基金份额不收取销售服务费,C类基金份额收取销售服务费,各基金份额类别对应的可供分配利润将有所不同,本基金同一类别每一基金份额享有同等分配权; 2、在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为4次,每次收益分配比例不得低于该次收益分配基准日可供分配利润的30%,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 3、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可对A类、C类基金份额选择不同的分红方式,投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日除权后的该基金份额净值自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 4、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 5、法律规或监管机关另有规定的,从其规定。
风险收益特征本基金属于混合型基金产品,预期风险和收益水平高于债券型基金和货币市场基金,低于股票型基金,属于中等风险收益水平的基金产品。

主要财务指标

报告期
本期已实现收益（元）
本期利润（元）
加权平均基金份额本期利润
本期加权平均净值利润率
本期基金份额净值增长率
期末可供分配利润（元）
期末可供分配基金份额利润
期末基金资产净值
期末基金份额净值
基金份额累计净值增长率

2023-06-30
8,906,522.12
5,597,857.58
0.01
0.74%
0.35%
138,313,317.61
0.33
552,855,955.54
1.33
33.37%

2022-12-31
22,488,104.72
-11,789,168.01
-0.01
-0.78%
-0.16%
246,770,380.72
0.32
1,031,370,795.65
1.33
32.90%

2022-06-30
14,409,427.05
-7,626,855.94
-0.01
-0.48%
0.01%
354,076,856.60
0.31
1,513,952,227.86
1.33
33.12%

2021-12-31
84,343,799.11
76,694,297.35
0.05
3.60%
4.06%
353,209,828.24
0.30
1,573,742,306.35
1.33
33.11%

2022-12-31
22,488,104.72
-11,789,168.01
-0.01
-0.78%
-0.16%
246,770,380.72
0.32
1,031,370,795.65
1.33
32.90%

2022-06-30
14,409,427.05
-7,626,855.94
-0.01
-0.48%
0.01%
354,076,856.60
0.31
1,513,952,227.86
1.33
33.12%

2021-12-31
84,343,799.11
76,694,297.35
0.05
3.60%
4.06%
353,209,828.24
0.30
1,573,742,306.35
1.33
33.11%

2021-06-30
60,855,940.79
26,574,107.37
0.02
1.20%
1.28%
498,907,712.91
0.29
2,265,510,073.63
1.30
29.56%

2021-12-31
84,343,799.11
76,694,297.35
0.05
3.60%
4.06%
353,209,828.24
0.30
1,573,742,306.35
1.33
33.11%

2021-06-30
60,855,940.79
26,574,107.37
0.02
1.20%
1.28%
498,907,712.91
0.29
2,265,510,073.63
1.30
29.56%

2020-12-31
71,715,878.86
92,558,462.95
0.15
12.11%
14.40%
368,032,124.21
0.25
1,895,934,753.29
1.28
27.92%

2020-06-30
22,287,620.32
23,003,718.57
0.07
6.10%
6.33%
74,329,460.32
0.18
488,247,757.23
1.19
18.90%

2020-12-31
71,715,878.86
92,558,462.95
0.15
12.11%
14.40%
368,032,124.21
0.25
1,895,934,753.29
1.28
27.92%

2020-06-30
22,287,620.32
23,003,718.57
0.07
6.10%
6.33%
74,329,460.32
0.18
488,247,757.23
1.19
18.90%

2019-12-31
18,159,959.25
22,921,947.76
0.13
11.80%
13.03%
28,709,667.04
0.11
293,363,592.04
1.12
11.82%

2019-06-30
6,097,129.26
6,367,560.90
0.05
5.12%
6.29%
11,533,007.01
0.05
235,264,297.92
1.05
5.15%

2019-12-31
18,159,959.25
22,921,947.76
0.13
11.80%
13.03%
28,709,667.04
0.11
293,363,592.04
1.12
11.82%

2019-06-30
6,097,129.26
6,367,560.90
0.05
5.12%
6.29%
11,533,007.01
0.05
235,264,297.92
1.05
5.15%

2018-12-31
-288,855.27
-1,286,585.74
-0.01
-0.83%
-1.07%
-1,129,290.42
-0.01
103,956,646.59
0.99
-1.07%

2018-06-30
1,248,142.83
248,681.98
0.00
0.14%
0.12%
197,815.77
0.00
165,659,319.05
1.00
0.12%

2018-12-31
-288,855.27
-1,286,585.74
-0.01
-0.83%
-1.07%
-1,129,290.42
-0.01
103,956,646.59
0.99
-1.07%

2018-06-30
1,248,142.83
248,681.98
0.00
0.14%
0.12%
197,815.77
0.00
165,659,319.05
1.00
0.12%

资产配置

报告期
股票占净比
债券占净比
现金占净比
净资产（亿元）

2023-12-31
30.14%
70.19%
1.32%
6.08

2023-09-30
27.45%
72.32%
1.15%
7.34

2023-06-30
25.53%
73.24%
0.61%
8.55

2023-03-31
25.83%
72.08%
0.54%
11.35

2022-12-31
23.32%
75.97%
0.92%
14.91

2022-09-30
16.69%
85.42%
0.56%
22.61

2022-06-30
23.57%
69.49%
1.47%
22.80

2022-03-31
21.18%
84.48%
1.89%
23.04

2021-12-31
19.65%
87.14%
0.59%
26.50

2021-09-30
17.16%
84.10%
1.00%
32.99

2021-06-30
12.89%
85.37%
1.97%
38.59

2021-03-31
10.86%
89.15%
1.74%
40.77

2020-12-31
9.54%
63.38%
2.00%
35.34

2020-09-30
11.56%
68.96%
3.18%
19.20

2020-06-30
14.28%
90.01%
5.42%
8.69

2020-03-31
17.18%
56.77%
2.58%
5.86

2019-12-31
21.69%
47.32%
1.44%
4.42

2019-09-30
24.54%
33.76%
2.48%
3.76

2019-06-30
24.03%
48.31%
25.57%
2.36

2019-03-31
22.25%
57.19%
25.68%
1.16

2018-12-31
15.47%
89.39%
3.90%
1.04

2018-09-30
7.73%
85.10%
9.60%
1.36

2018-06-30
11.59%
60.74%
26.84%
1.66

上投摩根安隆回报A(004738)

历史净值

阶段统计

基金概况

主要财务指标

资产配置

基金实时行情

相关基金

基金知识